今日(2月2日)大盘全天震荡回落，三大指数涨跌不一，两市成交额10243亿，较上个交易日放量197亿。截至收盘，沪指涨0.02%，深成指跌0.22%，创业板指跌0.44%。

板块方面，食品饮料、生物制品、半导体等板块涨幅居前，教育、保险、证券等板块下跌。

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(相关资料图)

ChatGPT延续强势

在昨日齐涨后，今日A股盘面上分化，北向净流入进一步萎缩，不过整体成交量仍维持在万亿上方。

从开年各板块持续性看，目前信创仍是较为强势的板块之一。关键是外延在不断扩散，从开始网络安全、数字经济蔓延至如今的传媒、游戏、人工智能等板块。

近期领涨的是ChatGPT板块，不过今日收盘开始有分歧，汉王科技3板晋级4板，初灵信息盘中一度20cm涨停，但随后炸板。

公开资料显示，ChatGPT 是一个原型人工智能聊天机器人，专注于可用性和对话。

据中证报，分析人士认为，A股市场资金选中汉王科技，是由于公司自身业务就是围绕计算机视觉、多模态识别、NLP(Natural language processing即自然语言处理)、智能人机交互等AI关键技术的研究及其应用展开的，并有自研技术的硬件载体平台，这些能力让公司冲在了数字经济、AI智能最前沿；汉王科技在未来开展AIGC(AI Generated Content即AI生产内容)有着先发优势以及相关技术储备基础。

中信建设证券研报显示，近期AIGC之所以引人注目，与人工智能研究公司OpenAI推出的聊天机器人模型CHAT-GPT直接相关，ChatGPT上线短短五天用户已经突破了100万，被认为未来可能会替代谷歌搜索。另外知情人士透露，微软正商谈以290亿美元估值，向OpenAI投资100亿美元，一切均指向人工智能模型的新范式“生成式AI模型(GenerativeModel)”。

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“蛇吞象”落地 20CM一字板

而成飞借壳上市的中航电测终于复牌了！不出市场所料，复牌第一个交易日就走出了20CM一字涨停，封单近500万手，相当于近5亿股，接近公司总股本5.91亿股。

中航电测2月1日晚间发布发行股份收购资产预案公告，将收购航空工业成飞(成飞集团)资产的初步方案予以披露。

根据公告，本次交易方案为上市公司拟通过发行股份方式购买航空工业集团持有的航空工业成飞 100%股权，本次交易不涉及募集配套资金。而截至本预案摘要签署日，本次交易标的资产的审计、评估工作尚未完成，预估值及拟定价尚未确定。

虽然公告并未给出预估值，但成飞集团总资产超1500亿，对比中航电测复牌前仅62.5亿元的总市值，带来了估值提升的巨大“想象空间”。

最开心的莫过于中航电测3万多股民了。有网友兴奋的表示，“究竟有几个20CM，兴奋的都睡不着了。”也有网友预测，“这波必须十个20CM起步。”

公开资料显示，成飞集团始建于1958年，是我国航空武器装备研制生产和出口的主要基地，是国际一流的民机大部件供应商。

根据中航电测的公告，截至2021年末，成飞集团总资产为1511.8亿元，所有者权益为143.52亿元，归属于母公司股东的所有者权益为127.17亿元。2021年度，成飞集团营业收入为567.33亿元，净利润为9889.77万元，归属于母公司股东的净利润为355.74万元。

甚至有卖方机构给出了更乐观的估值。天风证券表示，成飞预计市值将达2000亿元，2023年预计40亿净利润左右，包含五代机、六代机、国内军品无人机、军贸有人机，具备短中长期潜力。按目前权重规则计算，预计将占指数权重10%，军工将迎来权重龙头，行业级beta或将出现。

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龙虎榜：机构席位出逃

不过从盘后龙虎榜数据看，机构席位与营业部席位展现分歧。中航电测今日成交量1.33万手，成交金额1684.08万元。

从卖出金额前五席位看，三家机构席位占据第一、二、三名的位置，合计净卖出372.24万元。

而买入金额前五席位，全部被游资营业部霸榜，华宝证券上海世纪大道排名第一，买入超380万元；申港证券大连分公司排名第二，净买入超379万元。

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公募、险资押对宝

虽然此次成飞借壳对象出人意料，但还是有机构大资金押对了宝。

2月1日晚间，中航电测披露了停牌前一个交易日前十大流通股东持股情况。万家中证1000指数增强埋伏其中，持股234万股，占总股本0.4%。不过，中航电测并不在该基金前十大重仓股中。

从截至今年1月11日的公告信息来看，万家中证1000指数增强是去年三季度买入中航电测，买入153万股，并在四季度进加仓至234万股。

尽管234万持仓并不高，以当前12.7元股价计算，持有市值约2972万元，在该基金22.07亿元的规模中，占比约1.3%。

除了公募基金，保险资金此次也提前埋伏了该股。公告显示，国华人寿旗下的万能八号与万能二号在去年四季度新进重仓2070万股与2000万股，位列第九与第十大股东。

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国企改革概念升温

而成飞集团借壳也引发了资本市场对于国企改革的关注。

广发中证军工ETF及联接基金经理霍华明表示，成飞借壳实际落地是近年来军工行业的一次重磅资本运作。从2021年开始，军工行业资产证券化运作越来越活跃，不仅资产重组提速，同时企业的股权激励推进也明显提速。总的来说，政策引领下，以央企国企居多的军工行业，受国企改革三年行动方案牵引，越来越多的企业加入到更加市场化的公司治理行列，板块情绪有望得到进一步催化。

近年来，受国企整合混改、政策利好等因素影响，国企改革概念持续升温。近日，全国国有企业改革三年行动总结电视电话会议召开，会议强调，国企改革永远在路上。围绕提高核心竞争力和增强核心功能，继续谋划和推动国企改革。

平安证券指出，成长板块与国企改革的价值机遇在加大，特别是计算机、电子、汽车及汽车零部件、电力设备、机械、军工等涉及安全与发展的新兴制造行业。从目前的政策方向来看，代表经济转型与国家安全的产业将维持高景气，具体包括计算机、电子、汽车及汽车零部件、电力设备、机械、军工等行业。

对于国企改革可关注的方向，华西证券此前研报指出，国有企业带有鲜明的中国特色标识，其在资源配置中起更关键作用符合当前时代背景下的“安全诉求”。关注国央企四大投资主线：1)国家安全力量：国防军工领域；煤炭/油气/电力等能源保障领域；2)稳经济持续推进：新签高增基建央企板块、困境反转的金融地产板块；3)数字化与低碳转型：智慧能源、智慧交通、电网升级、传统产业低碳改造相关领域；4)科技高水平自强自立：半导体、高端装备、信创、新材料等环节。

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